关注成长性赛道及华为概念股回流

　　长沙晚报掌上长沙11月1日讯（全媒体记者 周丛笑）昨天大盘全天探底回升，三大指数小幅下跌，沪深两市成交额9183亿，北向资金全天净卖出47.53亿元。总体上个股跌多涨少，两市超2900只个股下跌。盘面上，医药股继续活跃，辅助生殖方向领涨；医美概念股午后走强；创新药概念股维持强势；光刻机概念股午后反弹。整体上，全天市场热点较为杂乱。下跌方面，汽车整车、算力、6G、BC电池等板块跌幅居前。

　　消息面，贵州茅台公告，自11月1日起上调53%vol贵州茅台酒（飞天、五星）出厂价，平均上调幅度约为20％，此次调整不涉及公司产品的市场指导价格。这是飞天53%vol 500mL贵州茅台酒出厂价维持969元近6年后首次调价。中央金融工作会议10月30日至31日在北京举行。会议指出，着力做好当前金融领域重点工作，活跃资本市场；更好发挥资本市场枢纽功能，推动股票发行注册制走深走实，发展多元化股权融资，大力提高上市公司质量，培育一流投资银行和投资机构；一视同仁满足不同所有制房地产企业合理融资需求，加快保障性住房等“三大工程”建设，构建房地产发展新模式。

　　机构观点方面，海通证券认为，从本轮情况来看，去年底以来债市、高股息股已先后上涨，或预示着市场已处于阶段性底部。往后看，基本面回暖叠加政策利好，有望为岁末年初行情提供支撑。市场有望迎来开启行情的两大催化剂：一是中美关系有望迎来改善，接下来中美双方高层有望在11月召开的APEC会议会晤，未来双方关系或出现更多积极变化，有助于提振市场风险偏好；二是增量资金有望持续入场，23日，继公告宣布增持四大行后当日中央汇金再次宣布增持ETF，相关资金的持续入市有望提振投资者信心，后续或带动更多资金入场。在政策持续发力背景下，我们认为传统行业或仍有机会，其中从配置角度来看公募基金对大金融板块的配置仍较低，估值也仍处于历史低位，后续有望进一步迎来修复；同时前期科技板块超额收益已经收敛，配置价值正逐渐显现。此外医药和大众消费品板块具有配置性价比。

　　长江证券湖南分公司首席投资顾问王振怀表示，昨天盘面上看，辅助生殖和医美板块涨幅居前，11月1日起，广西将“取卵术”等部分治疗性辅助生殖类医疗服务项目，纳入基本医疗保险和工伤保险基金支付范围。今年以来，多地将辅助生殖医疗服务项目纳入医保。医美板块的走强，主要受到重组胶原蛋白概念的发酵。根据弗若斯特沙利文数据，2027年中国重组胶原蛋白产品市场规模将达到1738亿元，对应2022-2027年CAGR为34.3%。其实无论是辅助生殖还是医美，本质上而言都是资金对于医药板块内部进行深度挖潜。反映出了资金对于医药板块整体依旧具有较高的认可度。在此背景下，医药内部的各细分有望呈现轮动上涨的态势，后续依旧可留意短线回踩时低吸机会。

　　王振怀表示，行情上看，昨天市场呈现出小幅回调整理态势，成交额有所萎缩。昨天市场热点较为散乱，一方面是因为短线的题材方向出现了退潮的疑虑；另一方面，超跌的成长性权重在连续数日的放量拉升后出现一定分化也在情理之中。需注意的是，昨天资金所发动的新题材皆较为边缘，目前来看成为新主线难度较大。后续指数反弹想要延续的话，关注成长性赛道以及华为概念股资金的回流。值得注意的是，随着三季报披露的完毕，到年报预告期开启将至少有2个多月的业绩空窗期，当前市场背景下有利投资风险偏好提升。建议仅供参考，市场有风险，投资需谨慎。